Известные технологические ETF фонды ARK с момента распродаж потеряли больше одного миллиарда долларов. За эту неделю фонд ARKK снизился на десять процентов. Это одно из самых крупных падений на рынке. В то же время Кэти Вуд — СЕО компании ARK — хладнокровно покупает акции-фавориты. Какие плоды даст такая стратегия — увидим через год.

ФРС «переобувается» и в своих протоколах заявила о перегретости рынка, что может спровоцировать нестабильность финансовой системы. В принципе, такая новость известна рынку и сильного негатива не вызвала.

Но вот что вызвало позитив так это заявление Байдена о возможном повышении налогов с 21% до 25-28%. Ранее все ждали повышение до 28%, и цифра 25% — новая и более интересная рынку. Скорее всего, поднятие налогов будет как раз к 25%.

На азиатской сессии фьючерсы на фондовые индексы США растут.

Правительство США готово субсидировать развитие инфраструктуры для перехода автомобилистов с двигателей внутреннего сгорания на электромобили. Сюда включаются как субсидии при покупке электрокара, так и выделение денег на постройку сети зарядных станций.

Джо Байден ещё в предвыборной гонке обещали развитие «зелёной» отрасли и, как видно, двигается в эту сторону. Это позитивный сигнал для акций Тесла.

Рынки постепенно подрастают. Особенно ярко выражена ротация инвесторов из дорогих технологических акций в акции стоимости. Вчера фондовый индекс S&P500 закрылся в положительной зоне, а NASDAQ100 — почти в минус полпроцента.

На азиатской сессии фьючерсы на эти фондовые индексы растут сегодня.

Как гласит древняя трейдерская мудрость «Продавай в мае и или гуляй». В этом году она отработала уже в первые дни мая. Фондовые индексы США снижаются более чем на два процента с начала месяца. Причина не только в мае месяце.

Индексы S&P500 и NASDAQ100 показали стремительный рост в апреле, еженедельно обновляя исторические максимумы. Рост составил свыше восьми процентов. Корректировка — логична. Ещё и такой месяц на носу.

Но главный импульс рынку дала совсем другая новость. Во вчерашнем выступлении Джанет Йеллен — Министр финансов США — невзначай упомянула о «скромном» повышении процентной ставки. Учитывая, что глава ФРС убеждал о повышении ставки не раньше 2023 года, такое заявление министра стало шоком для рынка и привело к активным распродажам.

Итого, три фактора: заявление министра, обновление максимумов и психологический «месяц май» дали возможность купить ценные бумаги со скидкой.

На азиатской сессии фьючерсы на американские фондовые индексы растут почти на пол процента.

Пандемия внесла свои коррективы в поведение потребителей. На сегодня, сделать заказ в интернете является обыденной вещью. Онлайн-торговля все больше проникает на рынок, а после пандемии так и вовсе потребители отказались менять свои привычки. На этом фоне вырисовывается растущий суперцикл для таких компаний как Amazon и Alibaba — в сфере онлайн-торговли, а также Square и PayPal — как финтех решение для онлайн оплат.

Оба сектора уже сформировали бизнес-модель, не являются новыми и готовы к масштабированию.

Буквально вчера акции Amazon выросли на пост-маркете выше четырёх процентов. Причина — прогнозы по выручке в будущем квартале выше чем прогнозы аналитиков Wall Street почти на 20%.

Поэтому акции AMZN, BABA, SQ, PYPL можно добавлять в долгосрочный портфель, чтобы получить доходность выше рынка.

Несмотря на падение в основную торговую сессию, фондовые индексы США активно выросли на закрытии и фьючерсы на них в азиатскую сессию растут почти на один процент. Хорошая корпоративная отчетность и мягкая монетарная политика творят чудеса.

Процентная ставка ФРС осталась неизменной на уровне 0,25%. Пауэлл заявил, что мягкая монетарная политика будет продолжатся как минимум до конца 2022 года. Уменьшать ликвидность пока не планируют и важно, что инфляцию будут поддерживать даже выше уровня двух процентов, чтобы выровнять среднегодовую к таргету. Как и прежде, главной целью является доковидный уровень безработицы. Инвесторы ожидают с вероятностью 100% повышение процентных ставок в марте 2023 года.

Фантастически отчитались компании Apple (тикер AAPL) и Facebook (тикер FB) побив прогнозы аналитиков по чистой прибыли почти на 50%. Рост выручки для Apple дали рекордные продажи компьютеров и планшетов (Mac и iPad), но самое главное рост продаж смартфонов увеличился хотя большинство ожидало спад. Facebook ожидаемое заработал за счёт роста объемов рекламы. Ковид и переход бизнеса в онлайн дал ускорение этому направлению.

Фондовые рынки продолжают рост и пока нет оснований для обвала.

Сезон корпоративной отчетности американских компаний а самом разгаре. Вчера хорошо отчитались такие компании как MSFT, GOOGL, V побив прогнозы аналитиков. Акции выросли от одного до пяти процентов на постмаркете. Интересно, что рост доходов GOOGL от рекламы в YouTube вырос больше сорока процентов год к году.

Сегодня ожидаем отчетность AAPL и FB.

Волатильность рынку добавит выступление Президента США Джо Байдена перед Конгрессом, который представит план развития американских семей финансируемый поднятием налогов для богатых. Налоги могут быть подняты с 21% до 43,4%.

Вторым важным событием будет заседание FOMC по монетарной политике. Несмотря на то, что большинство новостей известны заранее волатильность на рынке повысится.

В любом случае, тенденция на рост фондовых индексов сохраняется. В азиатскую сессию S&P500 и NASDAQ100 торгуются выше нуля.

Вчера после закрытия рынка отчиталась нашумевшая Tesla. Выручка год к году выросла на 74%, а прибыль составила 0,93$ на акцию (аналитики ожидали 0,79$). Компания подбила свой рекорд по продаже автомобилей Model 3 и Model Y, продав в первом квартале 184 800 экземпляров. В то же время не произвела ни одной модели S и Х.

Сезон корпоративной отчетности активно продолжается на этой неделе. Ожидаем отчетности MSFT, GOOGL, FB, AAPL, GE и других топовых компаний.

Binance продолжает токенизировать акции. Уже добавлены TSLA, COIN, MSTR, также на этой неделе будут добавлены AAPL и MSFT. Это добавит ликвидности на рынке акций с криптовалютного рынка.

Прошлая неделя завершилась сильным падением американского доллара по отношению к другим валютам. Такое падение хорошо отразилось на фондовых индексах США.

Да, индекс S&P500 в моменте обновил максимум и продолжает рост в азиатскую сессию.

Повышение налогов уже не пугает инвесторов. Наоборот, это сдерживающий фактор для роста инфляции.

Сезон отчетности проходит успешно, компании показывают рост прибыли, что делает их акции привлекательные для инвесторов.

Пока нет оснований для обвала рынка.

На следующей неделе Президент США повысит налоги для американцев почти в два раза с 23,8% до 43,4%. Информация не нова, но рынки отреагировали падением на один процент.

Такое повышение налогов даст возможность привлечь в бюджет около 400 миллиардов долларов в год тем самым будут деньги откуда финансировать инфраструктурный план Байдена.

В азиатскую сессию рынки постепенно восстанавливаются и фондовые индексы S&P500 и NASDAQ100 растут примерно на пол процента.

Россия отводит войска от границ Украины, а Путин отказался от встречи с Зелинский на Донбассе. На этом фоне и гривна и рубль украпеляются, а ОВГЗ падают в доходности.

Последние две недели были максимально активны на рынке первичных размещений. Компании за пару дней обваляли о дате IPO и успешно размещались. За две недели было одиннадцать размещений. Среди них такие крупные компании как Coinbase и UiPath.

Вчера успешно разместились компании DoubleVerify (тикер DV) — аналитика цифровых медиа, а также компания UiPath (тикер PATH) — роботизация бизнес-процессов в компаниях. Оба IPO дали рост под тридцать процентов в первый день торгов.

На следующую неделю уже запланировано три IPO, среди которых компании из биотехнологией, солнечной энергетики и медиа. Подробнее о них поговорим в следующих постах.

Есть интересная закономерность: когда всплеск активности на рынке IPO и SPAC, тогда и весь фондовый рынок оказывает рост. Инвесторы готовы больше вкладывать деньги в рисковые долевые активы, что и создаёт спрос.

На сегодня нет причин для обвала фондовых рынков.